Skoraj dvema tretjinama zavarovalnic se zdi optimizacija osnovnega porteflja s fiksnim donosom najboljša naložbena priložnost
Svetovalni družbi Mercer in Oliver Wyman sta objavili rezultate raziskave (povezava), ki prinašajo vpogled v aktualno naložbeno strategijo za več kot 80 zavarovalnic po vsem svetu. Poudarjena je zlasti naraščajoča pomembnost investiranja zavarovalnic v zasebni sektor, saj kar 73 % zavarovalnic vlaga ali načrtuje vlaganje v zasebni sektor, pri čemer si 39 % zavarovalnic prizadeva povečati svoje deleže. Glavni motiv naraščajočega investiranja v zasebni sektor je iskanje višjega donosa, razpršitev tveganj in iskanje zaščite v okolju povišanih obrestnih mer in negotovosti glede inflacije.
Nestanovitnost trga največkrat naveden izziv
Nestanovitnost trga (61 %) je največkrat naveden izziv za naložbene okvire zavarovalnic v naslednjih 12 mesecih, zaradi česar so mnoge zavarovalnice ponovno ocenile svoje strategije naložb s fiksnim donosom (naložbe v dolžniške instrumente in denarni trg). 60 % zavarovalnic navaja optimizacijo svojega osnovnega portfelja s fiksnim donosom kot najboljšo naložbeno priložnost za prihodnje leto, sledi diverzifikacija portfelja stran od tradicionalnih razredov sredstev (51 %). Če so zavarovalnice v 2023 strmele k povečevanju prostih denarnih sredstev, je slika v 2024 povsem drugačna. Samo 7 % zavarovalnic načrtuje povečanje gotovine v letu 2024, medtem ko jih 27 % načrtuje zmanjšanje izpostavljenosti. Posledično skoraj polovica zavarovalnic poroča o presežni likvidnosti v svojih portfeljih.
Razvoj trajnostnih naložbenih pristopov
Raziskava razkriva tudi razvoj trajnostnih investicijskih pristopov med zavarovalnicami. Več kot dve tretjini zavarovalnic (kar je nekoliko manj kot v letu 2023) po vsem svetu vključuje trajnostne investicijske dejavnike, pri čemer kot ključne vzvode navajajo preference upravičencev, regulatorna pričakovanja in zmanjševanje tveganj.
Obsežna svetovna raziskava razkriva, kam in kako vlagajo zavarovalnice (PDF, 116.79 KB)